Подробное руководство
Подробнее — в нашем Business & Tax Guide.
Как это работает
Текущее соотношение делит текущие активы на текущие обязательства, чтобы ответить на один вопрос: на каждый доллар, который должен быть уплачен в следующем году, сколько долларов ликвидных активов у вас есть? Текущее соотношение 1.5 означает, что у вас есть $1.50 текущих активов на каждый $1.00 текущих обязательств — 50% запас выше того, что должно быть немедленно уплачено. Соотношение ниже 1.0 означает, что текущие обязательства превышают текущие активы, что сигнализирует о потенциальных проблемах с выполнением краткосрочных обязательств. Но соотношение слишком высокое, выше 2.0, может указывать на неэффективное использование капитала — слишком много наличных средств без дела или накопление запасов. Оптимальное значение для большинства отраслей составляет 1.2–2.0. Калькулятор также вычисляет оборотный капитал (текущие активы минус текущие обязательства), который является долларовой суммой запаса между тем, что вы имеете, и тем, что вы должны в краткосрочной перспективе. Отрицательный оборотный капитал означает, что бизнес технически неплатежеспособен в краткосрочной перспективе, даже если он прибыльный на бумаге.Формула
Current ratio = Current assets ÷ Current liabilities | Working capital = Current assets − Current liabilities | Liability coverage = Current assets ÷ Current liabilities × 100
Советы
- Тековое соотношение между 1.2 и 2.0 является здоровым для большинства бизнесов.
- Ниже 1.0 — это серьезный сигнал тревоги — вы можете не смочь оплачивать счета вовремя.
- Выше 3.0 часто означает неиспользуемые деньги или раздувшийся запас — капитал не используется эффективно.
- Исключите запасы из расчета (быстрое соотношение) для более строгого теста ликвидности.
Частые вопросы
Какое хорошее текущее соотношение?
Текущее соотношение между 1,2 и 2,0 считается здоровым для большинства бизнесов. Ниже 1,0 означает, что вы не можете покрыть краткосрочные обязательства текущими активами, что сигнализирует о риске неплатежеспособности. Выше 3,0 может указывать на неэффективное использование капитала — слишком много наличных средств без дела или избыточные запасы.
В чем разница между текущим соотношением и быстрым соотношением?
Текущее соотношение включает все текущие активы (наличные, дебиторская задолженность, запасы, предоплаты). Быстрое соотношение исключает запасы и предоплаты, проверяя только самые ликвидные активы. Быстрое соотношение является более строгим тестом — бизнес может пройти текущее соотношение, но не пройти быстрое соотношение, если он полагается на продажу запасов для оплаты счетов.
Может ли прибыльный бизнес иметь низкое текущее соотношение?
Да. Прибыльность измеряет доход за определенный период времени; текущее соотношение измеряет моментальный снимок ликвидности. Бизнес может быть высокоприбыльным, но испытывать нехватку наличных, если у него большие дебиторские задолженности, значительные инвестиции в запасы или крупный платеж по кредиту, который должен быть произведен в этом квартале.
Как мне улучшить свое текущее соотношение?
Собирайте дебиторскую задолженность быстрее, продавайте избыточные запасы, рефинансируйте краткосрочные долги в долгосрочные, откладывайте несущественные покупки или вносите капитал. Самый быстрый рычаг обычно заключается в ускорении сборов — превращении дебиторской задолженности в наличные.